資管新規(guī)過(guò)渡期或有微調(diào) 銀保監(jiān)會(huì)多舉措化解風(fēng)險(xiǎn)

　　12月20日，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)在近期重點(diǎn)工作通報(bào)會(huì)上，針對(duì)市場(chǎng)關(guān)注的資管新規(guī)過(guò)渡期問(wèn)題、外資在華設(shè)立理財(cái)子公司、明年小微信貸政策、加大制造業(yè)信貸、中小銀行風(fēng)險(xiǎn)和保險(xiǎn)資金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)等六大核心問(wèn)題進(jìn)行了逐個(gè)回應(yīng)。

　　醞釀資管新規(guī)是否小幅適度調(diào)整

　　近期市場(chǎng)傳聞資管新規(guī)過(guò)渡期將會(huì)延長(zhǎng)，而監(jiān)管部門(mén)已經(jīng)著手制定相應(yīng)政策。對(duì)此，銀保監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部副主任黃晉波表示，監(jiān)管始終要求銀行嚴(yán)格落實(shí)資管新規(guī)和理財(cái)新規(guī)，目前已經(jīng)呈現(xiàn)出穩(wěn)健和持續(xù)的發(fā)展態(tài)勢(shì)。非保本理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模達(dá)到了24.3萬(wàn)億元，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)有所優(yōu)化。同時(shí)，銀行理財(cái)子公司已經(jīng)獲批14家，總的方向是要為老百姓(603883,股吧)提供理財(cái)選擇，為資本市場(chǎng)增加資金來(lái)源，為企業(yè)發(fā)展?fàn)I造好的金融環(huán)境。

　　他透露，對(duì)于理財(cái)存量業(yè)務(wù)處置的進(jìn)度一直在扎實(shí)推進(jìn)。部分銀行反映存量業(yè)務(wù)處置的困難和問(wèn)題。“過(guò)渡期結(jié)束后，由于特別原因的存量資產(chǎn)，可以由機(jī)構(gòu)提出申請(qǐng)和承諾，然后進(jìn)行適當(dāng)安排和妥善處理。銀保監(jiān)會(huì)也根據(jù)實(shí)際情況，正在研究是否對(duì)相關(guān)政策進(jìn)行小幅適度的調(diào)整。”

　　第一家外資控股理財(cái)公司獲批

　　銀保監(jiān)會(huì)大型銀行部主任王大慶稱，銀保監(jiān)會(huì)在今日批準(zhǔn)東方匯理和中銀理財(cái)在上海設(shè)立外資控股的合資理財(cái)子公司，這是第一家在華設(shè)立的外資控股理財(cái)子公司，其中東方匯理出資55%，中銀理財(cái)出資45%。

　　他同時(shí)對(duì)外透露，設(shè)立外資控股的理財(cái)子公司是落實(shí)金融業(yè)對(duì)外開(kāi)放的舉措。目前還有其他外資機(jī)構(gòu)也在協(xié)商合資設(shè)立理財(cái)子公司。

　　普惠小微貸款明年新增2萬(wàn)億

　　在國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議對(duì)明年普惠小微貸款定目標(biāo)后，銀保監(jiān)會(huì)也相應(yīng)制定了落實(shí)的多項(xiàng)舉措。銀保監(jiān)會(huì)普惠金融部主任李均鋒表示，金融服務(wù)明年的目標(biāo)和舉措總體方向是增量、擴(kuò)面、降成本。“明年小微貸款再增2萬(wàn)億元，目前貸款余額為11.32萬(wàn)億元。在擴(kuò)大覆蓋面方面，小微企業(yè)貸款的戶數(shù)要增加300萬(wàn)戶，小微企業(yè)明年貸款的綜合成本還要下降0.5個(gè)百分點(diǎn)。”

　　對(duì)于該目標(biāo)的落實(shí)措施，他表示將有五個(gè)方面：

　　第一，持續(xù)深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革，增加信貸的供給；按照機(jī)構(gòu)細(xì)分客戶群體，不同機(jī)構(gòu)有所側(cè)重。同時(shí)，鼓勵(lì)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等新技術(shù)，加大小微信貸的投放。

　　建立差異化的監(jiān)管政策；銀保監(jiān)會(huì)將制定健全的商業(yè)銀行長(zhǎng)效機(jī)制，優(yōu)化監(jiān)管政策、節(jié)約銀行資本、加大不良容忍度，并通過(guò)明確標(biāo)準(zhǔn)推動(dòng)盡職免責(zé)的落實(shí)。

　　進(jìn)一步推動(dòng)降低融資成本，用LPR合理確定定價(jià)。“對(duì)于小微企業(yè)貸款，大型銀行的利率要穩(wěn)中有降，股份制銀行的利率還有下降空間，地方銀行利率比較高的要降下來(lái)。”

　　改變小微企業(yè)貸款方式；監(jiān)管將在續(xù)貸和信用貸款兩個(gè)方面加強(qiáng)工作，增加這兩塊的貸款投放。

　　推進(jìn)企業(yè)共享平臺(tái)的建設(shè)；通過(guò)整合信息，降低商業(yè)銀行的獲客成本和交易成本，以此降低小微企業(yè)的融資成本。

　　制造業(yè)貸款加大中長(zhǎng)期和信用貸款

　　“銀保監(jiān)會(huì)對(duì)制造業(yè)非常重視。制造業(yè)是立國(guó)之本，是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的主要組成部分，是國(guó)家實(shí)力的支撐，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的動(dòng)力。”銀保監(jiān)會(huì)政研局一級(jí)巡視員葉燕斐表示，銀行保險(xiǎn)支持制造業(yè)，增加中長(zhǎng)期融資的任務(wù)比較重。

　　他認(rèn)為，增加制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款的前提是推動(dòng)信息建設(shè)。“銀行貸款最大的問(wèn)題是企業(yè)和銀行信息不對(duì)稱。銀行很難了解企業(yè)情況，了解的成本較高。很多信息在企業(yè)和政府部門(mén)產(chǎn)生，要通過(guò)平臺(tái)將信息進(jìn)行整合，包括海關(guān)進(jìn)出口信息、外匯信息、用電信息等。”

　　另外，中小擔(dān)保體系的建設(shè)也是一個(gè)重要方面。他表示，制造業(yè)的貸款不能僅依賴于應(yīng)收賬款和存貨，要加強(qiáng)政府之間的部門(mén)合作，包括發(fā)改委、工信部等部門(mén)，滿足不同類型企業(yè)的融資需要。

　　中小銀行化解風(fēng)險(xiǎn)“標(biāo)本兼治”

　　對(duì)于時(shí)下中小銀行的風(fēng)險(xiǎn)化解問(wèn)題，銀保監(jiān)會(huì)首席檢查官楊麗平表示，中小銀行的經(jīng)營(yíng)狀況將影響對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的服務(wù)。一旦經(jīng)營(yíng)不如意，信貸投放就會(huì)減少。但是，中小銀行大多數(shù)是地方法人銀行，對(duì)服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)起到了很大作用，尤其是在小微貸款、三農(nóng)貸款等方面。所以，中小銀行健康發(fā)展是支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的前提。

　　她認(rèn)為，由于經(jīng)濟(jì)下行的壓力，中小銀行長(zhǎng)期積累的內(nèi)在和外在風(fēng)險(xiǎn)開(kāi)始顯現(xiàn)，表現(xiàn)為不良率大幅上升。“化解風(fēng)險(xiǎn)需要一個(gè)時(shí)間和一個(gè)過(guò)程，有些短期內(nèi)不容易改善。在這種情況下，銀保監(jiān)會(huì)主要通過(guò)兩個(gè)方面，在中小銀行風(fēng)險(xiǎn)化解上實(shí)現(xiàn)標(biāo)本兼治。”

　　她表示，首先是深化中小銀行改革，構(gòu)建健康發(fā)展的長(zhǎng)效機(jī)制。引導(dǎo)中小銀行深耕本地，回歸本源和專注主業(yè)，夯實(shí)存貸業(yè)務(wù)，減少過(guò)于復(fù)雜的產(chǎn)品業(yè)務(wù)，減少脫虛向?qū)崱Ｒ��?guī)范股東行為，優(yōu)化股東結(jié)構(gòu)。要科學(xué)確定風(fēng)險(xiǎn)偏好，增強(qiáng)資本實(shí)力。注重科技賦能，提升服務(wù)實(shí)力。其次是嚴(yán)格日常監(jiān)管，摸清風(fēng)險(xiǎn)底數(shù)，通過(guò)準(zhǔn)確的分類，加大不良資產(chǎn)的處置力度。

　　“對(duì)于部分中小銀行存在的風(fēng)險(xiǎn)，第一步是要摸清風(fēng)險(xiǎn)多大，有多大的窟窿，然后通過(guò)補(bǔ)充資本、處置不良等方式針對(duì)性地化解。”她認(rèn)為。

　　保險(xiǎn)資金認(rèn)購(gòu)銀行二級(jí)債或降門(mén)檻

　　銀保監(jiān)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人稱，保險(xiǎn)資金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)是今年的工作重點(diǎn)。保險(xiǎn)資金擁有長(zhǎng)期資金優(yōu)勢(shì)，在投資股票、債券、股權(quán)和債權(quán)上均加大了力度。

　　“保險(xiǎn)資金已經(jīng)成為充實(shí)商業(yè)銀行資本的一種方式，認(rèn)購(gòu)銀行二級(jí)資本債的規(guī)模已經(jīng)超1000億元。”上述負(fù)責(zé)人稱，銀保監(jiān)會(huì)對(duì)于保險(xiǎn)資金在商業(yè)銀行二級(jí)債認(rèn)購(gòu)中1萬(wàn)億元門(mén)檻的調(diào)整正在進(jìn)行研究，債券的認(rèn)購(gòu)可能給予市場(chǎng)更多選擇。