神州長城負債近27億元 九江銀行等11家銀行提起訴訟

　　被證監會立案調查的神州長城（000018.SZ）風波不斷。

　　原定于4月29日披露2018年年度報告的神州長城，4月24日發布公告稱將推遲業績發布時間。從此前公布的業績預告看，曾經被認為是“一帶一路”概念股的神州長城面臨歸屬于上市公司股東凈利潤虧損的壓力。

　　神州長城認為，該公司2018年營業收入、歸屬于上市公司股東的凈利潤減少的主要原因是報告期內，銀行等金融機構抽貸造成公司流動性困難，大量債務發生逾期，公司資產被凍結，較多項目無法正常進行或停工，導致公司營業收入大幅減少、毛利率下滑。

　　神州長城此前公布的信息顯示，截至2月28日，該公司累計逾期債務本息合計金額約為26.98億元。《中國經營報(博客,微博)》記者統計發現，今年以來，共有約12家銀行牽扯進神州長城的債務中，其中11家銀行已向其提起訴訟。

　　流動性貸款問題頻現

　　今年2月19日，神州長城在《對深圳證券交易所關注函》（以下簡稱《關注函》）中提到，截至回函日，公司累計逾期債務本息合計金額為24.96億元。同時，神州長城列出了17家債權人的詳細情況，其中包括7家銀行，為股份制銀行或城商行，合計逾期本息約為8.23億元。隨后，2月28日，神州長城再次更新了該公司整體債務情況，截至2月底，該公司累計逾期債務本息合計金額約上漲為26.98億元。

　　記者梳理今年以來神州長城發布的公告內容顯示，共有12家銀行牽扯進神州長城的債務中，其中11家銀行對該公司提起了訴訟。同時，記者注意到，在多家銀行的訴訟中提到，銀行與神州長城簽訂的是1年期左右的《流動資金借款合同》。

　　神州長城2018年半年報內容顯示，報告期內該公司的核心業務為工程建設及醫療健康產業投資與管理，其中工程建設主要為國際工程總承包（EPC）業務和國內PPP業務；醫療健康產業投資與管理主要采用收購現有醫院、建設新醫院、建設投資醫院PPP項目等多種方式介入醫療健康產業，進行醫院醫療運營管理。

　　某國有銀行公司部人士告訴記者：“工程類的貸款或PPP項目的貸款一般是項目貸款，因為用款時間長，銀行需根據現金流回流時間來確定貸款期限。如果是流動性貸款，中長期流動性貸款很少，基本都是短期貸款。對于流動性貸款，銀行很可能根據企業經營情況在貸款期限到期后就不再續貸，也會讓企業措手不及。這種貸款更不適合工程或PPP項目，可能會面臨短貸長用，出現期限錯配，從而導致流動性風險。”

　　針對此情況，記者聯系了神州長城，詢問該公司與銀行的糾紛債務中涉及的流動性貸款主要用途、目前的債務規模及處置進展等，不過截至發稿前記者還未收到該公司回應。

　　針對各家銀行的風險把控以及如今債務處置情況等相關問題，記者聯系了各家債權銀行，但截至發稿，各家銀行均未表態。

　　在上述債務壓力下，記者注意到，截至2月19日，神州長城公司累計共14個重大項目無法正常進展或停工，項目涉及合同總額約231.29 億元（不含稅合同額），已完成合同金額21.98億元，未完成合同金額209.31億元，未完成金額及占2017年經審計資產總額的比例為179.37%。

　　債務危機下銀行抉擇

　　神州長城此前公布的2018年業績快報和2019年一季度經營數據顯示，2018年全年神州長城實現歸屬于上市公司股東的凈利潤約為-17.36億元，2019年一季度歸屬于上市公司股東凈利潤約為虧損9000萬元至14000萬元。

　　談及營業收入、歸屬于上市公司股東的凈利潤減少的主要原因，神州長城表示，是因為報告期內，銀行等金融機構抽貸造成公司流動性困難，大量債務發生逾期，公司資產被凍結，較多項目無法正常進行或停工，導致公司營業收入大幅減少、毛利率下滑。

　　根據《關注函》內容顯示，包商銀行、杭州銀行均向神州長城宣布貸款提前到期。神州長城還發公告稱，該公司于1月14日，因公司未能按約償還貸款本金及利息，九江銀行向公司發出了《宣布貸款提前到期通知書》，因公司未能在通知書約定時間內償還本息，遂被九江銀行提出仲裁，九江銀行要求被告立即償還申請人所欠本金1億元及逾期利息、罰息。

　　上述國有銀行公司部人士告訴記者，在銀行看到某家公司存在流動性風險的前提下，尤其在做流動性貸款時，在簽訂合約時會事先約定貸款提前到期的情況。“如果企業出現流動性問題，銀行可以憑借合同約定提出提前回收貸款的要求。”

　　“雖說監管層呼吁銀行不要抽貸，但并不是盲目的支持。”某股份制銀行公司部人士認為，對于短期存在資金流動性困難，銀行現在也在嘗試無需還本的續貸模式，或者利用供應鏈來做貸款。

　　且對于續貸與抽貸，記者也注意到，現在部分地區的監管部門已經做出了更詳細的規定。如近期北京銀保監局發布《關于進一步做好小微企業續貸業務支持民營企業發展的指導意見》，明確鼓勵銀行續貸產品利率定價不高于續貸前貸款利率水平，嚴禁借續貸業務搭車收費，變相抬高小微企業融資成本；且要求，銀行機構開展續貸業務應堅持正向激勵，具體而言，對于出現臨時性經營困難，但經營可持續、發展有前景、符合首都核心功能定位的企業，不盲目停貸、壓貸、抽貸、斷貸，應通過續貸業務等幫助企業渡過難關；對于確已無力還款且具有“僵尸企業”特征的客戶，嚴禁以續貸為名掩蓋或延緩風險暴露。